Metrische Doppelzählung: Warum Volumen, Transaktionen und Inhaber die gleiche Geschichte zweimal erzählen können

Krypto-Händler suchen oft nach mehreren Signalen, bevor sie einen Handel eingehen. Hohes Volumen, viele Transaktionen, steigende Inhaber und a starkes Diagramm kann einem Token ein überzeugendes Aussehen verleihen. Es gibt jedoch ein verstecktes Problem: Einige dieser Kennzahlen erzählen möglicherweise auf unterschiedliche Weise die gleiche Geschichte.

Dies wird als Metrik bezeichnet Doppelzählung.

Eine metrische Doppelzählung kommt vor, wenn Händler verwandte Signale als separate Bestätigungen behandeln. Beispielsweise kann ein Token mit hohem Volumen auch viele Transaktionen haben, da beide aus demselben kurzen Burst stammen Handelsaktivität. Wenn die Inhaber während dieses Ausbruchs ebenfalls steigen, wird der könnte der Händler denken gibt es drei unabhängige bullische Signale wenn es nur ein Ereignis geben darf.

DEXTools bietet Händlern viele nützliche Datenpunkte. Die Fähigkeit besteht darin, zu wissen, wann diese Datenpunkte wirklich unabhängig sind und wann sie miteinander verbunden sind.

Warum Doppelzählung wichtig ist

Doppelzählung erzeugt falsches Vertrauen. Ein Händler glaubt möglicherweise, dass ein Setup stärker ist, als es tatsächlich ist, weil mehrere Kennzahlen gleichzeitig positiv erscheinen.

Wenn diese Metriken jedoch von einer Aktivitätsquelle gesteuert werden, findet das Setup möglicherweise keine breite Unterstützung.

Zum Beispiel:

Ein Marketingbeitrag löst einen Käuferansturm aus.

Lautstärke steigt.

Transaktionen nehmen zu.

Die Anzahl der Inhaber wächst.

Das Diagramm pumpt.

Auf den ersten Blick sieht das nach fünf bullischen Signalen aus. Aber möglicherweise sind sie alle auf denselben kurzfristigen Aufmerksamkeitsschub zurückzuführen.

Wenn die Aufmerksamkeit nachlässt, können alle fünf Signale gemeinsam schwächer werden.

Volumen und Transaktionen hängen eng zusammen

Das Volumen misst den gehandelten Wert. Transaktionen messen die Anzahl der Trades. Diese beiden Kennzahlen bewegen sich oft zusammen.

Wenn ein Token viele Trades hat, kann das Volumen steigen. Wenn ein paar große Geschäfte stattfinden, kann das Volumen auch ohne viele Transaktionen steigen.

Wenn sowohl das Volumen als auch die Transaktionen zunehmen, fragen Sie:

Gibt es viele einzigartige Wallets?

Kommen Transaktionen von verschiedenen Käufern?

Sind Handelsgrößen gesund?

Ist die Aktivität über die Zeit konsistent?

Handelt es sich bei dem Volumen hauptsächlich um Kauf oder Verkauf?

Volumen plus Transaktionen sind nützlich, aber es handelt sich nicht immer um zwei separate Bestätigungen. Manchmal handelt es sich um eine Aktivitätsspitze, die aus zwei Blickwinkeln betrachtet wird.

Das Inhaberwachstum kann dem gleichen Ereignis folgen

Das Inhaberwachstum kann auch mit Volumen und Transaktionen verbunden sein. Wenn viele neue Käufer eintreten, erhöht sich die Zahl der Inhaber. Das kann positiv sein, ist aber möglicherweise keine unabhängige Bestätigung.

Die wichtige Frage ist, ob neue Inhaber bleiben, sich ansammeln oder schnell ausscheiden.

Ein stärkeres Signal erscheint, wenn das Inhaberwachstum nach dem anfänglichen Volumenanstieg anhält. Wenn die Inhaber nur während des Anstiegs steigen und dann aufhören zu wachsen, ist die Kennzahl möglicherweise weniger aussagekräftig.

Ein gesundes Halterwachstum sollte Beständigkeit zeigen, nicht nur Reaktion.

Das Diagramm kann dieselben Daten auch widerspiegeln

Ein steigender Chart ist oft das Ergebnis von Kaufvolumen, Transaktionsaktivität und neuen Inhabern. Wenn Händler das Diagramm als separates Signal zählen, ohne zu prüfen, was es verursacht hat, kann es sein, dass sie erneut doppelt zählen.

Ein grünes Diagramm bestätigt die Lautstärke nicht automatisch. Es kann einfach das Ergebnis dieses Volumens angezeigt werden.

Anstatt zu fragen: „Ist das Diagramm grün?“ frage:

Hat der Chart nach der ersten Bewegung gehalten?

Gab es eine Konsolidierung?

Sind die Käufer nach Rückschlägen zurückgekehrt?

Hat sich die Lautstärke nach dem ersten Anstieg fortgesetzt?

Ein Diagramm ist nützlicher, wenn es die Struktur im Zeitverlauf zeigt.

So finden Sie eine unabhängige Bestätigung

Um Doppelzählungen zu vermeiden, suchen Sie nach Signalen, die aus verschiedenen Teilen des Marktes kommen.

Beispiele für eine unabhängigere Bestätigung sind:

Die Liquidität verbessert sich, während das Volumen wächst.

Inhaberwachstum setzt sich fort, nachdem der Hype nachgelassen hat.

Käufer verteidigen Rückschläge nach dem ersten Anstieg.

Große Brieftaschen halten, während neue Käufer eintreten.

Die Risikoindikatoren bleiben stabil, während die Marktaktivität zunimmt.

Diese Signale sind wertvoller, weil sie nicht alle von einem Moment der Aufmerksamkeit abhängen.

Die Drei-Eimer-Methode

Eine einfache Möglichkeit, Doppelzählungen zu vermeiden, besteht darin, Metriken in drei Buckets zu unterteilen.

Bucket 1: Aktivität
Volumen, Transaktionen, Handelshäufigkeit, Anzahl der Käufer und Verkäufer.

Bucket 2: Struktur
Liquidität, Chartunterstützung, Preisstabilität, Slippage-Risiko.

Bucket 3: Verteilung
Inhaberwachstum, Top-Inhaber, Wallet-Konzentration, Verhalten großer Wallets.

Ein stärkeres Setup hat Signale aus allen drei Buckets. Ein schwächerer Aufbau weist möglicherweise nur eine starke Aktivität auf, während Struktur und Verteilung schlecht bleiben.

Beispiel einer schwachen Bestätigung

Ein Token pumpt nach einem viralen Beitrag. Das Volumen steigt, die Transaktionen nehmen zu, die Inhaber wachsen und das Diagramm wird vertikal.

Aber die Liquidität bleibt dünn. Die Top-Inhaber bleiben konzentriert. Es entsteht schnell Verkaufsdruck. Das Diagramm kann nicht konsolidiert werden.

Das sind keine fünf starken Signale. Es handelt sich um einen Aufmerksamkeitsschub mit schwacher Unterstützung.

Beispiel einer stärkeren Bestätigung

Ein Token weist ein stetiges Volumen, wachsende Einzelkäufer, zunehmende Liquidität, kontrollierte Rückzüge und eine allmähliche Inhabererweiterung auf. Große Geldbörsen verkaufen nicht aggressiv.

Hier kommen die Signale aus mehreren Bereichen: Aktivität, Struktur und Verteilung.

Das ist eine stärkere Datengeschichte.

Abschließende Gedanken

DEXTools bietet viele nützliche Kennzahlen, aber Händler müssen vermeiden, dasselbe Ereignis mehrmals zu zählen. Volumen, Transaktionen, Inhaber und Chartbewegung können alle einen Aufmerksamkeitsschub widerspiegeln.

Ziel ist es, eine unabhängige Bestätigung zu finden. Achten Sie auf eine Übereinstimmung zwischen Aktivität, Struktur und Verteilung.

Wenn verschiedene Datentypen dieselbe Idee unterstützen, wird das Setup glaubwürdiger. Wenn jede Kennzahl von demselben Hype-Ereignis abhängt, ist Vorsicht geboten.

Bei einer intelligenten Analyse geht es nicht darum, mehr Zahlen zu sehen. Es geht darum zu verstehen, was diese Zahlen wirklich bedeuten.

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